Sistemas de Negociação

PROMOÇÃO - Escolheremos os melhores comentários sobre o tema “como configuro ou configuraria meu trading system” e presentearemos dois leitores:

- um leitor com os cursos presencias do Seu Consultor Financeiro “Intensivo Análise Gráfica” e “Day Trade” (http://www.seuconsultorfinanceiro.com.br/cursosPresencial.php?secao=64)%20que será realizado em Porto Alegre nos dias 07 e 08 de março;


- e um segundo leitor com os cursos on-line do Seu Consultor Financeiro “Introdução à Bolsa de Valores” e “Introdução à Análise Gráfica” (http://www.seuconsultorfinanceiro.com.br/cursosOnline.php?secao=47).
*as despesas de transporte, hospedagem e alimentação, bem como qualquer outro custo que não do curso presencial são responsabilidade do ganhador.

O resultado será divulgado no dia 02 de março.

Sobre Trading Systems – por Leandro Martins (http://www.seuconsultorfinanceiro.com.br/)

Conforme sugestão do Long, resolvi redigir artigo sobre este tema. Confesso não ser adepto desta modalidade, visto que gosto de estar operando, sinto prazer por tal atividade, praticada desde o final da década de 90. Além de gostar muito de estudar os gráficos, de preferência com a periodicidade diária para operações de posição, e sempre com 1 minuto (para Petr4 e Vale5, pois permitem tal periodicidade) para operações de Day Trade, onde escolhi já alguns anos me dedicar.

Acredito que a principal vantagem de um Trading System é estar isento dos sentimentos pertinentes a todos os seres humanos, principalmente a ganância e o medo, fatores psicológicos que geralmente nos levariam a ir de encontro à máxima da Análise Técnica, ou seja, em vez de maximizar os ganhos e minimizar os prejuízos, faríamos justamente o contrário – vendendo no pânico (forte medo) e comprando na euforia (elevada ganância).

A análise gráfica funciona tão bem justamente por catalogar todos esses padrões causados pela psicologia do mercado. LTs, suportes e resistências, figuras, ondas de Elliott, divergência em indicadores, retrações e expansões de Fibonacci, todas essas ferramentas nos são extremamente úteis para vencer em um mercado cheio de profissionais, onde conseguimos atualmente inúmeras informações fundamentalistas, mas que não conseguimos verificar totalmente a veracidade de tais informações, estas ainda muito interpretativas.

No entanto, entendo que muitos traders visualizam as ações em apenas duas tendências, a altista e a baixista, e realmente, se o mercado vivenciasse apenas essas duas tendências, bastaríamos definir em um Trading System o cruzamento de duas médias móveis, uma bem de curto prazo, que estaria simbolizando o preço, e outra de médio prazo, que deixaria o preço realizar pequenas retrações, e o nosso trading system seria capaz de comprar e vender com um resultado bem consistente.

Todavia, é importante sabermos que a tendência lateral, também conhecida como acumulação, distribuição, de lado, entre outros, também está presente nos movimentos das ações, e é justamente nessa tendência que os trading systems devolvem todo o lucro conseguido nas tendências de alta e de baixa. Os falsos sinais de compra e de venda gerados nessa tendência lateral resultam em altíssimo custo operacional, este que absorve o lucro acumulado dos outros momentos, e muitas vezes chega a ultrapassar acarretando uma performance negativa.

Petr4 - Jan.2006 a Set. 2007

Um possível filtro para eliminar momentos em mercado sem tendência seria a utilização do estudo denominado como “movimento direcional” este que apresenta três linhas (ADX, DIH e DIL), onde a linha ADX nos mostra com grande poder de acertividade quando a ação entrou em tendência. Identifico tal momento quando a linha ADX inicia seu movimento de alta e ultrapassa o valor 20,00.



Petr4 Intraday – Linha Adx representada pela linha verde e com destaque quando acima de 20,00.


Um outro fator passível de inclusão seria as divergências do preço com o IFR para operações com o gráfico diário, e as divergências triplas para operações no intraday. Divergências, as quais geram fortes reversões de preços.



Petr4 Intraday – Divergência Tripla indicando forte reversão

No entanto, caso o operador tenha bom conhecimento do conteúdo principal da Análise Gráfica Clássica, uma metodologia bem definida (poucos e bons indicadores) e disciplina para utilizar o stop (de perda e de ganho), considero o olho humano ainda como a melhor ferramenta para efetuar operações com o uso da Análise Gráfica. Para ilustrar, destaco os preços de abertura de uma sessão, distorcidos pelo leilão de abertura, onde vários indicadores, como o próprio movimento direcional, não identificam o gap de abertura como uma boa oportunidade de preenchimento no intraday e indicam operações contrárias.

Petr4 Intraday – Ao invés de indicar comprar para o preenchimento do gap de abertura, indicadores como o Movimento Direcional e a agulhada indicaram venda, contrariando a forte alta verificada após a abertura.

Leandro Martins é economista, com MBA em finanças pela USP e FIPE, com mestrado em economia na Universidade da França.

Profissional de Investimento certificado com o CNPI registrado na CVM, fundador do site http://www.seuconsultorfinanceiro.com.br/ e autor do livro “Aprenda a Investir – Saiba Onde e Como Aplicar Seu Dinheiro”.

Instrutor dos cursos “Intensivo Análise Gráfica” e “Day Trade” (http://www.seuconsultorfinanceiro.com.br/cursosPresencial.php?secao=64), que ministra em todo o Brasil.